ІНСТИТУЦІОНАЛЬНІ АСПЕКТИ РЕГУЛЮВАННЯ ІННОВАЦІЙНИХ ФІНАНСОВИХ ТЕХНОЛОГІЙ У КОНТЕКСТІ РОЗВИТКУ КРИПТОВАЛЮТ
DOI:
https://doi.org/10.15407/econlaw.2019.03.097Ключові слова:
криптовалюта, інноваційні фінансові технології, регулювання, відмивання грошей, антикорупційний дирижизмАнотація
Бурхливий розвиток інноваційних фінансових технологій, що відбивається у появі нових та революційному оновленні усталених форм відносин між суб’єктами в національних економіках і міжнародних фінансах, потребує дедалі більшої уваги від глобальних регуляторів, адже містить як потенціал випереджального розвитку, так і системні ризики для стійкості грошово-кредитних систем. Розглянуто актуалітети встановлення збалансованого режиму регулювання криптовалют на основі дискурсу провідних наднаціональних організацій, потреби врахування особливих положень щодо протидії відмиванню грошей, урахування аспектів інституціоналізму та фінансового права стосовно особливостей об’єкта регулювання, пріоритизацію спеціального характеру антикорупційного дирижизму в ході розроблення та реалізації відповідної політики у національному контексті.
Посилання
Hasanov S.S. Strukturni transformatsii ekonomiky i derzhavni finansy: problemy metodolohii, teorii, ekonomichnoi polityky. Kyiv: DNNU "Akad. fin. upravlinnia", 2012. 352 p. [in Ukrainian].
Bilorus O.H. Strukturna transformatsiia hlobalnoho kapitalu ta hiperfinansializatsiia vidtvoriuvalnykh protsesiv. Finansy Ukrainy. 2016. No. 1. P. 7-19 [in Ukrainian].
Kotliarevskyy Ya.V., Kolosova V.P., Maksymenko L.P. Rozvytok zbalansovanoho rehuliuvannia u sferi innovatsiinykh finansovykh tekhnolohii dyhitalizatsii zahalnoi miry vartosti. Biznes Inform. 2017. No. 11. P. 402-417 [in Ukrainian].
Douglass C. North. Institutions, Institutional Change and Economic Performance. Washington University, St Louis, 1991. 164 p.
Yefymenko T.I., Zhuk V.M., Lovinska L.H. Informatsiia v antykryzovomu upravlinni: hlobalnyi aspekt standar tyzatsii obliku ta finansovoi zvitnosti. Kyiv: DNNU "Akad. fin. upravlinnia", 2015. 400 p. [in Ukrainian].
Schumpeter, Joseph A. Capitalism, Socialism and Democracy. London and New York: Routledge, 1994. 437 p.
Kovalchuk T., Palyvoda K. Tsyfrova valiuta yak virtualne dzherelo fiktyvnoho kapitalu. Bankivska sprava. 2014. No. 1-2. P. 3-11 [in Ukrainian].
Hetmantsev D. Suchasnyi svit. Novyi pohliad na lehitymnist publichnykh finansiv. Pravo Ukrainy. 2018. No. 4. P. 181-203 [in Ukrainian].
Derevyanko B. Pro porivniannia hospodarskoi diialnosti z vydobutkom kryptovaliuty ("maininhom") ta zdiisnennia operatsii z neiu. Pravo Ukrainy. 2018. No. 5. P. 164-175 [in Ukrainian].
Yarova K. Kryptovaliuta: vyznachennia pravovoho statusu v Ukraini. Molodyi vchenyi. 2017. No. 10. P. 1117—1120 [in Ukrainian].
Kovalchuk A. Finansove pravo: problemy utverdzhennia ta efektyvnoho zastosuvannia. Publichne pravo. 2017. No. 1. P. 10-17 [in Ukrainian].
Kovalchuk A., Stetsenko S. Finansovo-pravovi zasady rehuliuvannia krypto valiutnoho rynku. Publichne pravo. 2018. No. 1. P. 85-92 [in Ukrainian].
Kornieieva Yu.V. Mizhnarodne instytutsionalne finansuvannia stratehichnykh derzhavnykh pidpryiemstv na osnovi suchasnoi tekhnolohii smart-kontraktu. Ekonomika Ukrainy. 2019. No. 1. P. 16-33 [in Ukrainian].
Virtual currencies: key definitions and potential AML/CFT risks. 2014, June. FATF. URL: http://www.fatf-gafi.org/media/fatf/documents/reports/Virtual-currency-key-definitions-and-potential-aml-cft-risks.pdf
Guidance for a Risk-Based Approach to Prepaid Cards, Mobile Payments and Internet-Based Payment Services. 2013, June. FATF. URL: http://www.fatf-gafi.org/media/fatf/documents/recommendations/Guidance-RBA-NPPS.pdf
Guidance for a Risk-Based Approach for Money or Value Transfer Services. 2016, Feb. FATF. URL: http://www.fatf-gafi.org/media/fatf/documents/reports/Guidance-RBA-money-value-transfer-services.pdf
The FATF position on FinTech and RegTech. 3 November 2017. FATF. URL: http://www.fatf-gafi.org/publications/fatfgeneral/documents/fatf-position-fintech-regtech.html
Kovalchuk A.T., Kotliarevskyi Ya.V. Zapobihannia ta protydiia vidmyvanniu koshtiv: ryzyk-oriientovanyi pidkhid u konteksti mizhnarodnoho spivrobitnytstva. Finansy Ukrainy. 2016. No. 10. P. 77-88 [in Ukrainian].
Guidance for a risk-based approach to virtual assets and virtual asset service providers. 2019, June. FATF. URL: https://www.fatf-gafi.org/media/fatf/documents/recommendations/RBA-VA-VASPs.pdf
IOSCO Research Report on Financial Technologies (Fintech). February 2017. URL: https://www.iosco.org/library/pubdocs/pdf/IOSCOPD554.pdf
Issues, Risks and Regulatory Considerations Relating to Crypto-Asset Trading Platforms. Consultation Report. May 2019. IOSCO. URL: https://www.iosco.org/library/pubdocs/pdf/IOSCOPD627.pdf
Decentralised financial technologies. Report on financial stability, regulatory and governance implications. 6 June 2019. Contacting the Financial Stability Board. URL: https://www.fsb.org/wp-content/uploads/P060619.pdf
Cyber Incident Response and Recovery Progress. Report to the G20 Finance Ministers and Central Bank Governors meeting in Fukuoka, 8-9 June 2019. Financial Stability Board. URL: https://www.fsb.org/wp-content/uploads/P280519-1.pdf
Crypto-assets. Work underway, regulatory approaches and potential gaps. 31 May 2019. Financial Stability Board. URL: https://www.fsb.org/wp-content/uploads/P310519.pdf
Crypto-assets regulators directory. 5 April 2019. Financial Stability Board. URL: https://www.fsb.org/wp-content/uploads/P050419.pdf
Osaka Declaration on Digital Economy. G20 Summit Japan. 2019. URL: https://www.g20.org/pdf/special_event/en/special_event_01.pdf
Communiqué, G20 Finance Ministers and Central bank Governors Meeting, Fukuoka. 8-9 June 2019. G20 Summit Japan. URL: https://www.g20.org/pdf/documents/FINAL_G20_Osaka_Leaders_Declaration.pdf
Chair’s summary: G7 finance ministers and central bank governors’ meeting. 17-18 July 2019. URL: https://www.gouvernement.fr/sites/default/files/locale/piece-jointe/2019/07/g7_chairs_summary.pdf
Update from the Chair of the G7 working group on stablecoins. BANQUE DE FRANCE. URL: https://www.banque-france.fr/sites/default/files/media/2019/07/18/update_from_the_chair_of_the_g7_working_group_on_stablecoins_18072019_noon.pdf
Pro skhvalennia Kontseptsii derzhavnoi polityky u sferi virtualnykh aktyviv: Proekt Rozporiadzhennia Kabinetu Ministriv Ukrainy. Ministerstvo ekonomichnoho rozvytku i torhivli Ukrainy. 2018. URL: http://www.me.gov.ua/Documents/Download?id=68b47292-ee09-4545-85e2-a969a0d0330c [in Ukrainian].
Voloshenko A. Antykoruptsiinyi dyryzhyzm. Kyiv: Parlamentske vydavnytstvo, 2018. 392 p. [in Ukrainian].
